Raport funduszowy - styczeń 2020
Raport funduszowy , Zespół Analiz i DoradztwaRaport podsumowuje stopy zwrotu otwartych funduszy akcji i obligacji o aktywach przekraczających 5 mln zł z oferty Alior Banku w grudniu.
Kolejny miesiąc nowych maksimów w USA
• W grudniu fundusze akcji rynków wschodzących, spółek surowcowych oraz obligacji EM z najwyższymi średnimi wynikami
• Coraz trudniej o satysfakcjonujące stopy zwrotu w segmencie polskich obligacji (skarbowych i krótkoterminowych)
• Na polskim rynku drugi miesiąc z rzędu lepszego zachowania funduszy akcji małych i średnich spółek od tych o uniwersalnych politykach inwestycyjnych
• Od 1 stycznia 2020 r. spada maksymalna opłata za zarządzanie w funduszach akcji polskich, z 3,5% do 3,0%
Raport tygodniowy
Raport tygodniowyPrzegląd tygodniowy FX
To zbiór najważniejszych wydarzeń makroekonomicznych ostatniego jak i nadchodzącego tygodnia, analiza zachowania par walutowych, surowców czy indeksów oraz ich analiza techniczna.
Raport rynkowy
Raport porannyRaport rynkowy
To opracowanie zawierające codzienny komentarz najważniejszych wydarzeń makroekonomicznych w kraju i na świecie, analizę zachowania głównych par walutowych jak EUR-USD, EUR-PLN i USD-PLN w kontekście ostatnich sesji oraz głównych rynków obligacji skarbowych w tym dziesięcioletnich papierów dłużnych w Polsce, USA i Niemczech.
Raport funduszowy - grudzień 2019 - nowe maksima w USA
Raport funduszowy , Zbigniew Obara• Na fali wzrostu oczekiwań na podpisanie długo wyczekiwanego porozumienia handlowego pomiędzy USA i Chinami, indeksy na rynkach akcji rozwiniętych, głównie w USA, mocno się zazieleniły, a prym we wzrostach wiodły branże ochrony zdrowia i IT
• Bałagan prawny po wyroku TSUE z kredytami frankowymi zaciążył natomiast na wycenach akcji krajowych banków, co zepchnęło polski indeks do miana w zasadzie najgorszego na świecie, licząc stopę zwrotu za ostatnie 12 mies., niemniej część f. akcji polskich zanotowała dodatnie stopy zwrotu, głównie dzięki segmentowi małych i średnich spółek
• Korekcyjne zachowanie natomiast funduszy obligacji EM, płaskie polskich dłużnych krótkoterminowych
Raport funduszowy - listopad 2019
Raport funduszowyNowe maksima notowań w USA
• Bardzo dobry miesiąc dla funduszy akcji inwestujących w spółki wzrostowe, w tym IT, gdzie po obniżce kosztu pieniądza w USD, indeksy poprawiły historyczne maksima notowań
• Dzięki osłabieniu dolara bardzo dobre zachowanie także funduszy inwestujących na rynkach wschodzących, zarówno akcji, jak i obligacji
• Fundusze akcji polskich znowu słabiej od zagranicznych
• Poza EM na rynkach długu uwarunkowania były wymagające (spadek cen obligacji skarbowych na rynkach bazowych – USA, Niemcy, oraz europejskich korporacyjnych IG, ale większość funduszy zdołała wypracować dodatnią stopę zwrotu
• Polskie fundusze długu krótkoterminowego, jak również długu skarbowego zanotowały dobry miesiąc, jak na panujące uwarunkowania (płaskie rent.)
Raport podsumowuje stopy zwrotu otwartych funduszy akcji i obligacji o aktywach przekraczających 5 mln zł z oferty Alior Banku w październiku.
Raport funduszowy - październik 2019
Raport funduszowy , Zbigniew ObaraRaport podsumowuje stopy zwrotu otwartych funduszy akcji i obligacji o aktywach przekraczających 5 mln zł z oferty Alior Banku we wrześniu.
Słabe polskie „MiŚ”-ie i spółki surowcowe na tle dobrych wyników w pozostałych segmentach
• We wrześniu jedynymi grupami funduszy z ujemnymi stopami zwrotu (oprócz kosmetycznych spadków w niektórych grupach funduszy obligacyjnych) były grupy funduszy polskich małych i średnich spółek oraz globalnych spółek surowcowych (głównie na skutek korekty cen złota)
• Z kolei najlepiej w ubiegłym miesiącu zachowywały się (z dwucyfrowymi wzrostami), mocno poturbowane w poprzednich latach, fundusze akcji tureckich
Raport podsumowuje stopy zwrotu otwartych funduszy akcji i obligacji o aktywach przekraczających 5 mln zł z oferty Alior Banku we wrześniu.